شهدت حركة الأسواق حالة من التفاؤل والتحركات الدراماتيكية الكبرى، مدفوعة بشكل أساسي بالتوصل إلى إطار اتفاق سلام وإنهاء الحرب الدبلوماسية والعسكرية بين الولايات المتحدة وإيران وإعادة فتح مضيق هرمز الاستراتيجي. هذا الحدث التاريخي أدى إلى هبوط حاد في أسعار الطاقة، مما أنعش أسهم البورصات العالمية، ورفع الذهب والمعادن الثمينة بقوة مع تراجع مخاوف التضخم والتشديد النقدي من الفيدرالي الأمريكي.

1. المؤشرات الاقتصادية وأسواق الأسهم العالمية

انعكست أجواء السلام إيجاباً على شهية المخاطرة في البورصات العالمية التي سجلت قفزات جماعية:

المؤشرات الأمريكية (العقود الآجلة): 

ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 1.2%

 بينما صعد مؤشر Dow Jones بنسبة 0.9% في المعاملات المبكرة ممهداً لافتتاح أخضر قوي.

المؤشرات الأوروبية

: سجل مؤشر DAX الألماني صعوداً بنسبة 1.3% ليصل إلى 24,942 نقطة،

 وارتفع مؤشر CAC 40 الفرنسي بنسبة 1.1% إلى 8,444 نقطة، 

في حين تقدم مؤشر FTSE 100 البريطاني بنسبة 0.2%.

المؤشرات الآسيوية: كانت القيادة للأسواق الآسيوية؛ 

حيث قفز مؤشر Kospi الكوري الجنوبي بنحو 6%

وتألق مؤشر Nikkei 225 الياباني مسجلاً ارتفاعاً بنسبة 5% ليتجاوز 69,317 نقطة، مع صعود جماعي لبورصات هونغ كونغ وشانغهاي.

2. قطاع الطاقة (النفط والغاز)

تراجع النفط بأكثر من 4 دولارات للبرميل فور الإعلان عن قرب فتح مضيق هرمز وتدفق الإمدادات الإيرانية:

نفط برنت العالمي

: هبط بنسبة 4.68% ليستقر عند 83.25 دولار للبرميل.

النفط الأمريكي الخفيف (WTI)

: انخفض بنسبة 5.17% ليتراجع إلى 80.49 دولار للبرميل.

الغاز الطبيعي

: تراجع الغاز الطبيعي الأمريكي بنسبة 1.90% إلى 3.06 دولار لكل مليون وحدة حرارية بريطانية (MMBtu)، بينما هوى الغاز الأوروبي القياسي (TTF) بنسبة 5.41% إلى 44.25 يورو لكل ميجاوات ساعة.

3. المعادن الثمينة (وحدة القياس: الأونصة)

على عكس المعتاد في أوقات السلم، انفجرت المعادن الثمينة صعوداً نتيجة تراجع الدولار وتزايد توقعات الأسواق بأن الفيدرالي الأمريكي سيتجه لتثبيت أسعار الفائدة وتخفيف القيود النقدية بعد هبوط النفط:

الذهب

: قفز بنسبة 2.45% مخترقاً مستويات قياسية جديدة ليغلق عند 4,325.35 دولار للأونصة.

الفضة

: شهدت مكاسب قوية بنسبة 3.93% لتصل إلى 70.42 دولار للأونصة.

البلاتين

: ارتفع بنسبة 3.38% مسجلاً 1,770.10 دولار للأونصة.

4. المعادن الأساسية والصناعية 

النحاس

: ارتفع بنسبة 1.51% مدفوعاً بآمال الانتعاش الاقتصادي، ليتداول عند حوالي 14.39 دولار للكيلوجرام.

الحديد (خام الحديد عالمياً)

: استقر عند مستويات إيجابية طفيفة مرتفعاً بنسبة 0.02% ليبلغ حوالي 0.101 دولار للكيلوجرام (ما يعادل 101.62 دولار للطن).

الألومنيوم

 والمصنعات الهيكلية (مثل الصلب): تراجع الصلب بشكل طفيف بنسبة 0.13% ليسجل ما يقارب 0.44 دولار للكيلوجرام (وفقاً لبورصة السلع المقومة باليوان).

5. السلع الزراعية والغذائية 

شهد القطاع الزراعي تراجعات جماعية وهبوطاً لبعض السلع إلى أدنى مستوياتها في شهور، وذلك نتيجة انخفاض أسعار الطاقة والشحن عالمياً وتراجع تكاليف الإنتاج:

القمح

: تراجع بنسبة 0.77% ليبلغ حوالي 0.213 دولار للكيلوجرام.

الذرة

: واصلت النزيف لتهبط إلى أدنى مستوى لها في 34 أسبوعاً بنسبة تراجع 0.78% لتصل إلى حوالي 0.161 دولار للكيلوجرام.

الأرز

: انخفض بنسبة 1.35% ليسجل حوالي 0.265 دولار للكيلوجرام.

السكر: تراجع بنسبة 0.77% ليبلغ حوالي 0.313 دولار للكيلوجرام.

القهوة

: خالفت الاتجاه الهابط وارتفعت بنسبة 1.26% لتصل إلى حوالي 5.58 دولار للكيلوجرام نتيجة عوامل تتعلق بالطقس في دول أمريكا اللاتينية.

الحليب

: ارتفع بشكل طفيف بنسبة 0.19% ليستقر عند حدود 0.353 دولار للكيلوجرام.

الزيوت النباتية (زيت النخيل كمقياس)

: شهدت تراجعاً ملموساً بنسبة 1.67% مسجلة ما يعادل 0.98 دولار للكيلوجرام.

ملخص وتحليل التوجه العام للأسواق

يمكن تلخيص جلسة اليوم الاثنين  بعبارة واحدة: "انفراجة جيوسياسية تعيد ترتيب الأوراق المالية".

إن الاتفاق الأمريكي الإيراني لإنهاء حرب الـ 107 أيام يمثل نقطة تحول كبرى للأسواق؛ حيث أزال فجأة "علاوة المخاطر" التي كانت ترفع أسعار النفط، مما أدى إلى انهيار سريع لأسعار الطاقة. هذا الانهيار بدوره خفف الضغوط التضخمية بشكل كبير، مما جعل المستثمرين يراهنون على أن البنوك المركزية (وعلى رأسها الفيدرالي الأمريكي في اجتماعه غداً) لن تحتاج إلى رفع الفائدة مجدداً.

هذه التوقعات منحت أسواق الأسهم دفعة قوية نحو الأعلى، وحررت معدن الذهب ليتجاوز الـ 4300 دولار كأداة تحوط مفضلة في بيئة قد تشهد تراجعاً في عوائد السندات والدولار، بينما استفادت السلع الزراعية من هبوط تكاليف الوقود والشحن لتسجل مستويات سعرية أكثر استقراراً وانخفاضاً للمستهلكين.#FYCCI